La Banque Nationale divulgue ses résultats du deuxième trimestre de 2017 et hausse son dividende trimestriel de 2 cents, à 58 cents par action

L'information financière contenue dans le présent document est basée sur les états financiers consolidés intermédiaires résumés non audités pour le trimestre et le semestre terminés le 30 avril 2017 préparés selon les Normes internationales d'information financière (IFRS) telles que publiées par l'International Accounting Standards Board (IASB), sauf indication contraire. Les IFRS représentent les principes comptables généralement reconnus (PCGR) du Canada. Les symboles M$ et G$ désignent respectivement les millions et les milliards de dollars canadiens.

MONTRÉAL, le 31 mai 2017 /CNW Telbec/ - La Banque Nationale déclare un résultat net de 484 M$ au deuxième trimestre de 2017, par rapport à 210 M$ pour le trimestre correspondant de 2016, une hausse de 274 M$ qui s'explique par la provision sectorielle pour pertes sur créances aux entreprises de production et de service du secteur pétrole et gaz de 183 M$, déduction faite des impôts, enregistrée au deuxième trimestre de 2016, ainsi que par la hausse du résultat net de tous les secteurs d'affaires. Le résultat dilué par action de 1,28 $ au deuxième trimestre de 2017 se compare à 0,52 $ au trimestre correspondant de 2016.

Le résultat net excluant les éléments particuliers de 492 M$ au deuxième trimestre de 2017 se compare à 237 M$ au deuxième trimestre de 2016 et le résultat dilué par action excluant les éléments particuliers atteint 1,30 $ pour le trimestre terminé le 30 avril 2017 par rapport à 0,60 $ au trimestre correspondant de 2016. Les éléments particuliers sont décrits à la page 4.

Le résultat net de la Banque pour le premier semestre de 2017 se chiffre à 981 M$, par rapport à 471 M$ pour la période correspondante de 2016. Le résultat dilué par action atteint 2,62 $ pour les six premiers mois de l'exercice 2017, contre 1,19 $ pour la période correspondante de 2016. Ces croissances sont attribuables à la progression du résultat net de tous les secteurs d'affaires, à la provision sectorielle enregistrée au cours du deuxième trimestre de 2016 ainsi qu'à la radiation de la participation de la Banque dans l'entreprise associée Maple Financial Group Inc. enregistrée au premier trimestre de 2016. Le résultat net excluant les éléments particuliers du semestre terminé 30 avril 2017 s'élève à 994 M$, en hausse de 50 % par rapport à 664 M$ pour la période correspondante de 2016. Le résultat dilué par action excluant les éléments particuliers aurait été de 2,65 $ pour le semestre terminé le 30 avril 2017, par rapport à 1,77 $ pour les six premiers mois de l'exercice 2016.

« Chaque secteur d'affaires a généré une croissance du résultat net de plus de 10 % et contribué à l'excellente performance de la Banque pour le deuxième trimestre de 2017, a commenté Louis Vachon, président et chef de la direction de la Banque Nationale. De plus, la Banque a augmenté son dividende trimestriel sur les actions ordinaires de 2 cents par action ou 3,6 % à 58 cents par action et continue de solidifier son ratio des fonds propres de catégorie 1 sous forme d'actions ordinaires (CET1). »

Particuliers et Entreprises

• Résultat net de 233 M$ au deuxième trimestre de 2017 par rapport à une perte nette de 13 M$ au deuxième trimestre de 2016, en raison de la provision sectorielle pour pertes sur créances aux entreprises de production et de service du secteur pétrole et gaz. Le résultat net excluant l'incidence de la provision sectorielle ⁽¹⁾ atteint 204 M$ au deuxième trimestre de 2017, en hausse de 34 M$ ou 20 % par rapport à 170 M$ au deuxième trimestre de 2016.
• Les revenus atteignent 734 M$ au deuxième trimestre de 2017, en hausse de 36 M$ ou 5 % par rapport au trimestre correspondant de 2016.
• Croissance soutenue du crédit aux particuliers de 5 %, notamment en raison du crédit hypothécaire, et croissance du crédit aux entreprises excluant les entreprises de production et de service du secteur pétrole et gaz de 6 %, depuis un an.
• La marge nette d'intérêts de 2,24 % au deuxième trimestre de 2017 se compare à 2,21 % au deuxième trimestre de 2016.
• Les frais autres que d'intérêts sont en hausse de 2 % par rapport au deuxième trimestre de 2016.
• Le ratio d'efficience de 55,9 % s'améliore par rapport à 57,4 % au trimestre correspondant de 2016.

Gestion de patrimoine

• Résultat net de 99 M$ au deuxième trimestre de 2017 par rapport à 78 M$ pour le trimestre correspondant de 2016, une hausse de 27 %.
• Revenu total de 393 M$ pour le deuxième trimestre de 2017, contre 353 M$ au trimestre correspondant de 2016, en hausse de 40 M$ ou 11 %, en raison de la croissance du revenu net d'intérêts et des revenus tirés des services tarifés.
• Les frais autres que d'intérêts s'établissent à 258 M$ au deuxième trimestre de 2017 par rapport à 244 M$ au trimestre correspondant de 2016.
• Le ratio d'efficience excluant les éléments particuliers ⁽²⁾ de 64,1 % s'améliore comparativement à 67,3 % au deuxième trimestre de 2016.

Marchés financiers

• Résultat net de 175 M$ au deuxième trimestre de 2017 contre 149 M$ au trimestre correspondant de 2016, en hausse de 17 %.
• Revenu total en équivalent imposable de 404 M$, en hausse de 46 M$ ou 13 %, surtout en raison des revenus liés aux activités de négociation et des gains sur valeurs mobilières disponibles à la vente.
• Les frais autres que d'intérêts augmentent de 10 M$ pour atteindre 165 M$ au deuxième trimestre de 2017, en lien avec la croissance des revenus.
• Le ratio d'efficience de 40,8 % s'améliore comparativement à 43,3 % au deuxième trimestre de 2016.

Financement spécialisé aux États-Unis et International

• Résultat net de 40 M$ au deuxième trimestre de 2017 contre 22 M$ au trimestre correspondant de 2016, en hausse de 18 M$.
• Revenu total de 122 M$, en hausse de 46 M$, en raison des revenus générés par les filiales Credigy Ltd. et Advanced Bank of Asia Limited (ABA Bank).
• Les frais autres que d'intérêts augmentent de 14 M$ pour atteindre 55 M$ au deuxième trimestre de 2017, principalement en raison des frais de la filiale ABA Bank qui est consolidée depuis le troisième trimestre de 2016.

Autres

• Perte nette de 63 M$ au deuxième trimestre de 2017 contre une perte nette de 26 M$ au trimestre correspondant de 2016. Cette variation s'explique principalement par l'augmentation de 40 M$ de la provision collective sur prêts non douteux pour risque de crédit en lien avec la croissance de l'ensemble du portefeuille de crédit de la Banque ainsi que par la hausse des frais autres que d'intérêts.

Gestion du capital

• Ratio des fonds propres de catégorie 1 sous forme d'actions ordinaires (CET1) selon Bâle III de 10,8 % au 30 avril 2017, en hausse par rapport à 10,1 % au 31 octobre 2016, essentiellement attribuable au résultat net, déduction faite des dividendes.
• Ratio de levier selon Bâle III de 3,8 % au 30 avril 2017, presque inchangé par rapport au 31 octobre 2016.

MODE DE PRÉSENTATION DE L'INFORMATION

La présentation des informations sectorielles est conforme à la présentation que la Banque a adoptée pour l'exercice financier qui a débuté le 1^er novembre 2016. Cette présentation tient compte du fait que les activités de la filiale Credigy Ltd., qui étaient présentées dans le secteur des Marchés financiers, ainsi que les activités de la filiale Advanced Bank of Asia Limited (ABA Bank) et les autres investissements internationaux, qui étaient présentés dans la rubrique Autres, sont maintenant présentés dans le secteur du Financement spécialisé aux États-Unis et International (FSEU&I). La Banque a procédé à ce changement afin d'aligner le suivi de ses activités sur sa structure de gestion.

Mesures non conformes aux PCGR

La Banque a recours à diverses mesures financières pour évaluer les résultats et mesurer la performance globale de la Banque. Certaines de ces mesures financières ne sont pas calculées selon les PCGR, lesquels sont fondés sur les IFRS. Le fait de recourir à des mesures financières non conformes aux PCGR donne aux lecteurs une meilleure compréhension de la façon dont la direction analyse les résultats, en plus de leur permettre d'apprécier l'incidence d'éléments particuliers sur les résultats des périodes visées et de mieux évaluer les résultats en ne tenant pas compte de ces éléments s'ils considèrent que ceux-ci ne reflètent pas la performance financière sous-jacente des activités d'exploitation de la Banque. Les organismes de réglementation du commerce des valeurs mobilières exigent que les entreprises préviennent les lecteurs que les mesures non conformes aux PCGR n'ont pas de définition normalisée en vertu des PCGR et qu'il pourrait donc être impossible de les comparer avec des mesures similaires utilisées par d'autres entreprises.

MISE EN GARDE À PROPOS DES DÉCLARATIONS PROSPECTIVES

À l'occasion, la Banque fait des déclarations prospectives écrites et verbales, notamment celles contenues dans les sections « Perspectives pour la Banque Nationale » et « Principales tendances économiques » du Rapport annuel 2016, ainsi que dans d'autres documents déposés auprès des organismes de réglementation canadiens et d'autres communications, et ce, aux fins de décrire le contexte économique dans lequel la Banque évoluera au cours de l'exercice 2017 et les objectifs qu'elle souhaite atteindre au cours de cette période. Ces déclarations prospectives sont faites conformément aux lois sur les valeurs mobilières en vigueur au Canada et aux États-Unis. Elles comprennent, entre autres, des déclarations à l'égard de l'économie - notamment les économies canadienne et américaine -, de l'évolution des marchés, des observations concernant les objectifs de la Banque et ses stratégies pour les atteindre, du rendement financier prévu de la Banque et de certains risques auxquels la Banque est confrontée. Ces déclarations prospectives sont habituellement marquées par l'usage de verbes au futur et au conditionnel ou par l'emploi d'expressions comme « prévoir », « croire », « estimer », « projeter », « s'attendre à », « avoir l'intention de » et autres termes ou expressions similaires.

En raison de leur nature même, ces déclarations prospectives supposent l'élaboration d'hypothèses et elles comportent donc nécessairement des risques et des incertitudes d'ordre général et spécifique. Les hypothèses qui ont trait à la performance des économies du Canada et des États-Unis en 2017 et à leurs effets sur les activités de la Banque figurent parmi les principaux facteurs pris en considération au moment de déterminer les priorités et les objectifs stratégiques et de fixer les objectifs financiers, notamment en ce qui a trait à la provision pour pertes sur créances. Au moment d'établir les prévisions concernant la croissance économique en général et dans le secteur des services financiers en particulier, la Banque s'appuie surtout sur les données économiques historiques fournies par les gouvernements du Canada et des États-Unis et leurs organismes.

Il est fort possible que les projections expresses ou implicites contenues dans ces déclarations prospectives ne se réalisent pas ou se révèlent inexactes. La Banque recommande aux lecteurs de ne pas se fier indûment à ces déclarations, étant donné que divers facteurs, dont plusieurs sont indépendants de la volonté de la Banque, pourraient faire en sorte que les résultats, les conditions, les mesures ou les événements futurs varieront sensiblement par rapport aux objectifs, attentes, estimations ou intentions figurant dans ces déclarations prospectives. Ces facteurs incluent notamment le risque de crédit, le risque de marché, le risque de liquidité et de financement, le risque opérationnel, le risque de non-conformité à la réglementation, le risque de réputation, le risque stratégique et le risque environnemental, lesquels sont décrits plus amplement dans la section « Gestion des risques » débutant à la page 48 du Rapport annuel 2016, et plus précisément la conjoncture économique générale et les conditions du marché financier au Canada, aux États-Unis et dans certains autres pays où la Banque exerce ses activités, y compris la modification à la réglementation touchant les activités de la Banque et affectant les fonds propres et les liquidités, les modifications apportées aux conventions et méthodes comptables que la Banque utilise à des fins de présentation de sa situation financière, y compris les incertitudes liées aux hypothèses et aux principales estimations comptables, les lois fiscales en vigueur dans les pays où la Banque est présente, principalement le Canada et les États-Unis (y compris la Foreign Account Tax Compliance Act (FATCA) aux États-Unis), les modifications aux lignes directrices sur les fonds propres et les liquidités ainsi que les instructions relatives à leur présentation et leur interprétation, les changements aux cotes de crédit attribuées à la Banque et les perturbations potentielles à l'égard des systèmes de technologie de l'information de la Banque, y compris l'évolution des risques liés aux cyberattaques.

La liste des facteurs de risques susmentionnés n'est pas exhaustive. Des renseignements supplémentaires sur ces facteurs sont fournis dans la section « Gestion des risques » du Rapport annuel 2016. Les investisseurs et autres personnes qui se fondent sur les déclarations prospectives de la Banque doivent considérer soigneusement les facteurs susmentionnés ainsi que les incertitudes et les risques qu'ils comportent. À moins que la loi ne l'exige, la Banque ne prévoit pas mettre à jour quelque déclaration prospective que ce soit, verbale ou écrite, qu'elle peut faire ou qui peut être faite en son nom de temps à autre.

L'information prospective contenue dans le présent document est destinée à l'interprétation des renseignements contenus dans ce document et pourrait ne pas convenir à d'autres fins.

DIVULGATION DES RÉSULTATS DU DEUXIÈME TRIMESTRE DE 2017

Conférence téléphonique

• Une conférence téléphonique pour les analystes et investisseurs institutionnels aura lieu le mercredi 31 mai 2017 à 13 h 00 HAE.
• Accès par téléphone en mode écoute seulement : 1 866 862-3930 ou 416 695-7806. Le code d'accès est le 2448130#.
• L'enregistrement téléphonique archivé sera accessible jusqu'au 29 juin 2017 en composant le 1 800 408-3053 ou le 905 694-9451. Le code d'accès est le 7041610#.

Diffusion de l'appel sur Internet

• La conférence téléphonique sur les résultats sera diffusée en direct via Internet à l'adresse bnc.ca/relationsinvestisseurs.
• Une version archivée de la conférence sera disponible après la fin de l'appel dans le site Internet de la Banque Nationale.

Documents financiers

• Le Rapport aux actionnaires (qui inclut les états financiers consolidés trimestriels) est en tout temps disponible dans le site Internet de la Banque Nationale à l'adresse bnc.ca/relationsinvestisseurs.
• Le Rapport aux actionnaires, les informations financières complémentaires, les informations complémentaires sur les fonds propres réglementaires, ainsi que la présentation seront disponibles dans le site Internet de la Banque Nationale à la page des Relations avec les investisseurs, un peu avant le début de la conférence téléphonique.

SOURCE Banque Nationale du Canada