La Banque CIBC émettra des débentures subordonnées (fonds propres d'urgence en cas de non-viabilité, FPUNV)

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TORONTO, le 8 janv. 2024 /CNW/ - La Banque CIBC (TSX: CM) (NYSE: CM) a annoncé aujourd'hui un appel public à l'épargne national visant 1,25 milliard de dollars de débentures portant intérêt à 5.30 % et arrivant à échéance le 16 janvier 2034  (fonds propres d'urgence en cas de non-viabilité, FPUNV) (titres secondaires). Les débentures seront émises au Canada et vendues par l'intermédiaire d'un syndicat de courtiers en valeurs mobilières dirigé par Marchés des capitaux CIBC.

Les débentures porteront des intérêts fixes de 5.30 % par année (versés semestriellement) jusqu'au 16 janvier 2029. Par la suite, et ce jusqu'au 16 janvier 2034, le taux CORRA composé quotidiennement plus 2.02 % par année (versés trimestriellement) s'appliquera. La date de clôture prévue est le 16 janvier 2024.

La Banque CIBC peut, à son choix et après approbation du Bureau du surintendant des institutions financières Canada, racheter les débentures le 16 janvier 2029 ou après cette date, au pair, avec les intérêts courus et impayés, en totalité en tout temps, ou en partie de temps à autre, après avis d'au moins 10 jours et d'au plus 60 jours aux porteurs de débentures inscrits.

Le produit net de la présente transaction sera affecté à des fins générales de la Banque CIBC.

Les débentures seront offertes au moyen d'un supplément de prospectus au prospectus préalable de base simplifié de la Banque CIBC daté du 23 septembre 2022, qui sera déposé le 9 janvier 2024 ou aux alentours de cette date auprès des commissions des valeurs mobilières et d'autres organismes de réglementation semblables dans chacune des provinces et chacun des territoires du Canada.

Les débentures offertes n'ont pas été et ne seront pas enregistrées en vertu de la Securities Act of 1933 des États-Unis, sous sa forme modifiée, et elles ne peuvent être ni offertes ni vendues aux États-Unis sans enregistrement ou exemption applicable en vertu des exigences d'enregistrement. Le présent communiqué ne constitue pas une offre de vente ni la sollicitation d'une offre d'achat ou de souscription de quelque titre que ce soit aux États-Unis ou dans tout autre territoire où une telle offre serait illégale.

La Banque CIBC est une importante institution financière nord-américaine qui compte 14 millions de clients, tant des particuliers que des entreprises, y compris des clients institutionnels et du secteur public. Par l'intermédiaire de Services bancaires personnels et PME, de Groupe Entreprises et de Gestion des avoirs, de Marchés des capitaux, et des Services financiers directs, la Banque CIBC offre un éventail complet de conseils, de solutions et de services au moyen de son réseau de services bancaires numériques de premier plan, et de ses emplacements dans tout le Canada, aux États-Unis et dans le monde entier. Vous trouverez d'autres communiqués et renseignements au sujet de la Banque CIBC au www.cibc.com/ca/media-centre.

SOURCE CIBC